美国：政府提供保险

　　上世纪70年代，住房自有化程度不断提高，同时美国逐渐进入老龄化社会，养老压力增大。在美国政府、国会的介入和相关政策的支持下，住房反按揭贷款逐步发展起来。1987年美国国会授权房屋与城市发展署发起房产净值转换抵押贷款计划。贷款领取方式比较灵活，借款人可以根据自身条件自由选择领取方式，如一次性总额领取、按年金领取、一定限额内自由领取等多种方式。同时，联邦政府为借贷双方都提供保险支持。如果贷款到期时，房屋出售的资金不能偿清贷款本息，其差额将由保险基金进行补偿；如果发放贷款的金融机构倒闭，政府也保证借款人能按时、足额拿到贷款，其运行接受联邦住房署监管，并在国会和政府的支持下获得了较快发展。

 

　　目前，该项业务已占美国反向抵押贷款总额90%以上的份额，成为美国反向抵押贷款市场的主流产品。上世纪90年代以后，年均签订住房反按揭贷款合约15000笔，对美国老年人提高生活质量发挥了较好的作用。